April 29, 2020

Órdenes de Stop Loss y Stop Limit - Diferencias explicadas

Órdenes de Stop Loss y Stop Limit - Diferencias explicadas

Como trader, es imperativo que entiendas la diferencia entre las órdenes de Stop Loss y Stop Limit.

Las órdenes de Stop Loss se aseguran de que tu trade sea ejecutado en el precio del mercado actual, lo que significa que podría manifestarse una bajada. Usa las órdenes de Stop Loss si quieres asegurarte de que tu trade sea ejecutado sin importar el precio.

Las órdenes de Stop Limit se aseguran de que no haya bajada desde tu precio establecido, pero tu trade no será ejecutado si el precio no está disponible debido a una baja liquidez. Usa las órdenes de Stop Limit para ejecutar tu trade al precio establecido o simplemente no ejecutarlo.

Si estás buscando las diferencias entre las órdenes de límite y stop, también te tenemos cubierto.

Ahora bien, veamos las órdenes de Stop Loss y Stop Limit en más detalle.

Órdenes de Stop Loss

Las órdenes de Stop Loss son las órdenes pendientes más simples disponibles y solo se activarán una vez que se haya alcanzado cierto precio.

Pueden utilizarse para el trading en ambas direcciones, abrir o cerrar órdenes y lo más importante, limitar tu pérdida en una posición desfavorable.

Stop Loss de compra

Una orden de Stop Loss de compra está diseñada para proteger posiciones cortas.

Logran esto al activar una orden del mercado si el precio supera tu nivel de precio establecido.

Cuando colocas una orden de Stop Loss de compra, esencialmente estás diciendo que este es el precio máximo que permitirás que el mercado mueva en tu contra, antes de cerrar tu posición.

En lugar de dejar que el precio continúe subiendo, estás ejecutando una orden de Stop Loss de compra para cerrar tu posición corta de manera automática.

Si el mercado sigue subiendo y supera tu nivel de Stop Loss de compra, entonces la orden será ejecutada en el precio actual del mercado.

Debido a que está ejecutando una orden de mercado en este precio, hay una posibilidad de que puedas experimentar una bajada y podría ser un precio peor del esperado.

Stop Loss de venta

Por otro lado, una orden de Stop Loss de venta está allí para proteger posiciones largas. Esto se logra al activar una orden de venta en el mercado si el precio baja debajo de tu nivel de precio establecido.

Cuando colocas una orden de Stop Loss de venta, estás diciendo que este precio es el máximo que permitirás que el mercado mueva en tu contra, antes de que quieras cerrar tu posición.

En lugar de dejar que el precio siga bajando, estás ejecutando una orden de Stop Loss de venta para cerrar tu posición larga de manera automática.

Si el mercado continúa en tu contra hacia arriba y pasa por tu nivel de Stop Loss de venta, entonces la orden será ejecutada en el precio actual del mercado.

Justo como lo explicamos en el ejemplo de Stop Loss de compra arriba, esta es una orden de mercado, de allí que haya una probabilidad de que puedas experimentar una bajada.

Órdenes de Stop Limit

Al establecer un segundo precio, las órdenes de Stop Limit tratan de resolver el problema de que tu orden de Stop Loss se active en el precio del mercado, algunas veces indeseado.

Cuando el precio alcanza el precio de parada, la orden se convierte en una orden de límite, en lugar de ejecutarse en el mercado.

Esto significa que puedes especificar que solo quieres que la orden de Stop Limite sea ejecutada en un precio exacto o mejor.

Stop Limit de compra

Una orden de Stop Limit de compra solo se ejecutará al precio que hayas establecido o debajo de éste. Al utilizar una orden de Stop Limit en lugar de una orden de Stop Loss, puedes especificar que te gustaría cerrar tus trades cortos comprando si el precio sube por encima de cierto nivel.

Pero si el precio pasa por ese nivel debido a una bajada, está bien que la orden de Stop Loss de compra no sea ejecutada y te mantendrás en un trade original.

Eso se traduce en que no quieres comprar por más del precio de la segunda orden de límite que has establecido.

Stop Limit de venta

Por otro lado, una orden de Stop Limit de venta solo será ejecutada al precio establecido o sobre éste.

Una vez más, esto significa que puedes especificar que solo te gustaría serrar tu trade largo vendiendo, si el precio sube por encima de cierto nivel.

Si el precio pasa por ese nivel debido a una bajada, aún te mantendrás en tu trade original porque no quieres vender por nada menor que la segunda orden de límite que has establecido.

Comparación rápida entre Stop Loss y Stop Limit

Sop Loss vs Stop Limit
La diferencia en la ejecución de órdenes de Stop Loss y Stop Limit

Aquí tienes una pequeña tabla de comparación que muestra las diferencias clave entre las órdenes de Stop Loss y Stop Limit.

Órdenes de Stop Loss Órdenes de Stop Limit
Garantiza la ejecución pero no el precio. Garantiza el precio pero no la ejecución.
Ocurren bajadas de precio frecuentemente No ocurren bajadas de precios
El precio ejecutado puede ser considerablemente peor Puede dejarte con una posición totalmente expuesta.

Como trader, una de las cosas más importantes que debes entender es cómo manejar tus riesgos.

Para hacer esto, primero tienes que saber cómo establecer las órdenes de Stop Loss correctamente y dónde los demás están estableciendo las de ellos.

El indicador para MT4 FXSSI Stop Loss Cluster muestra los niveles donde se encuentra el número máximo de órdenes de Stop y puede ayudarte a tomar decisiones basadas en este conocimiento.

Pero lo más importante aquí es que estás utilizando Stops en tu trading. Usa cualquiera de estas órdenes, solo asegúrate de usarlas.

Compatibilidad en las plataformas de trading

No todas las plataformas de trading permiten el uso de las órdenes de Stop Limit.

Hemos comparado cada una de las principales plataformas de trading de acciones y Forex para determinar cuál ofrece el uso de ambas órdenes.

Trading Platform Stop Loss Order Stop Limit Orders
Robinhood
Ameritrade
eTrade
Thinkorswim
MetaTrader 5 (MT5)
MetaTrader 4 (MT4) No

Si eres un trader de Forex que utiliza la plataforma MT4, desafortunadamente no podrás utilizar las órdenes de Stop Limit.

Si este es el tipo de orden necesario apra tu estrategia, deberías considerar actualizar a la nueva plataforma de trading de MetaQuotes, MT5.

Pensamientos finales sobre las órdenes de Stop Loss y Stop Limit

Deberías tener una idea más clara de la diferencia entre las órdenes de Stop Loss y Stop Limit.

En resumen, ambos tipos de órdenes pueden proporcionar diferentes tipos de protección en la administración de riesgo para los traders, sin importar tu estrategia.

Las órdenes de Stop Loss garantizan la ejecución, mientras que las órdenes de Stop Limit garantizan el precio.